新規承認承認済 · 上場まで 22 日 主幹事の口座開設は今日中に
IPOスケジュール202608株式会社エブリー607A
評価D
グロース小型IPO

株式会社エブリー

607A · サービス· 「デリッシュキッチン」を核とする食のデータメディア
IPO基本条件
スケジュールブックビル前
07/17
BB開始
07/24
BB締切
07/27
価格決定
07/31
購入申込
08/04
上場
仮条件
未定
想定価格 ¥230
想定時価総額 / 吸収金額
47.7億円 / 15.7億円
規模感:小型
発行株数 / 公開株数
20,738,108株 / 6,808,400株
オファリングレシオ 32.8%
予想PER / PBR
14.4倍 / 3.7倍
想定時価総額ベース
現時点では想定価格 ¥230 が公表されており、仮条件・公開価格は今後発表されます。
主幹事 = 当選確率MAX
SMBC日興
証券
SMBC日興証券
主幹事
SMBC日興証券で口座開設
副幹事・引受の証券会社
SBI
証券
SBI証券開設
monex
証券
マネックス証券開設
松井証券
松井証券開設
01

事業概要

サービス · 「デリッシュキッチン」を核とする食のデータメディア

1. 事業内容

2015年設立。「明るい変化の積み重なる暮らしを、誰にでも。」をパーパスに、レシピ動画メディア「デリッシュキッチン」を中心とする複数の動画メディアを運営する。累計5.7万本超のレシピ動画で月間3,100万超のユーザー基盤を持つ。広告主向けのMarketing Solutionと、月額課金やECのConsumerを両輪に、店頭デジタルサイネージ「ストアDX」など小売店舗のリテールメディアへも展開する。

2. 事業の特徴・強み

国内最大級のレシピ動画基盤 「デリッシュキッチン」は月間3,100万超のユーザーとSNS1,300万超のフォロワーを擁する国内最大級のレシピ動画メディアで、強固なユーザー基盤が中核アセットとなる。 オンオフ横断の食データ 動画メディアのオンラインデータと、全国1.1万台超のサイネージや小売連携で得るオフライン購買データを統合し、実店舗の販促効果まで可視化できる点が強みとなる。 購買に近いリテールメディア 店頭サイネージのストアビジョン広告は「購買に最も近い広告」として販促力が強く、拡大が続くリテールメディア市場で収益源を広げている。

3. 業績推移と成長要因

売上高は20.93億円から42.51億円へと伸長し、直近は増収基調が続く。長らく営業赤字だったが、2025年6月期の営業損益は-0.24億円まで縮小した。会社計画では2026年6月期に売上高50.16億円・営業利益3.45億円と黒字転換を見込む。広告主向けMarketing Solutionの顧客単価向上とリテールメディアの拡大が成長を牽引する。

4. リスクと投資家視点の注視ポイント

最大のリスクは需給面にある。今回の公開は売出が中心で、会社の手取りとなる公募は吸収金額15.7億円の一部にとどまる。KDDIやVCなど複数の既存株主が売出に応じており、上場時の株式供給は厚い。VC等は発行済株式の約2割強を保有し、そのロックアップは90日かつ株価1.5倍での解除条項が付くため、上場後に追加の売り圧力が顕在化しやすい。加えて主力メディアへの収益依存や広告市況・季節性も業績の変動要因となる。

※ 本要約はAIによる届出書の要約です。編集部レビュー済
02

らぼ評価(5軸の根拠)

編集部監修・需給/地合い/成長・テーマ/割安性/リスクの評価詳細 + 編集部総括
らぼ総合評価
D
らぼ初値予測
¥207〜253-10.0%〜+10.0%
100株あたり利益 -2,300〜+2,300円
割れリスクの高さが重石、初値は想定価格前後を見込む
※ 初値予測・らぼ評価(バンド/グレード・割れリスク・確信度)はいずれも編集部・AIによる独自分析です。統計モデル等による参考情報であり、投資助言・投資結果の保証ではありません。
需給売出中心・VC保有
吸収金額は15.7億円と小型だが、公開の内訳は売出が中心で売出比率が高い。VC等が約22%を保有し、ロックアップは90日かつ株価1.5倍で解除される条項が付くため、上場後に売り圧力が顕在化しやすい。会社の手取りが限られる点も需給面の重石となる。
地合い地合いは弱含み
直近IPOの初値は堅調な一方、グロース市場を中心に株式相場は足元で下落し、地合いは中立からやや慎重にある。単独上場のため同日の資金分散は限定的だが、テーマ性と規模のバランスから物色の強弱は読みにくい。総じて市場センチメントは中立圏と評価する。
成長・テーマ増収・黒字化局面
売上高は20.93億円から42.51億円へ拡大し、営業損益も-0.24億円まで改善した。会社計画では2026年6月期に営業利益3.45億円と黒字転換を見込む。広告の顧客単価向上とリテールメディアの拡大が牽引役で、成長性は相対的に高いと評価する。
割安性予想PER14倍台
想定価格ベースの予想PERは14.4倍、想定時価総額は47.7億円。黒字化初年度の利益水準に対する評価であり、際立った割高感はない。オンオフ横断のデータ基盤という無形資産の価値を踏まえると、相対的に妥当な水準と評価する。ただし利益基盤はまだ薄く、変動には留意が必要である。
リスク黒字化途上・依存
直近まで営業赤字が続き、黒字化はまだ初年度予想の段階で収益基盤は発展途上にある。主力メディアやApple・Google等のプラットフォーマーへの依存、広告市況への感応度、四半期の季節性が業績の変動要因となる。無形資産中心で財務基盤は相応だが、事業リスクはやや高いと見る。
編集部コメント
総合評価はDバンド。成長性(12/20)やデータ基盤の独自性は評価できるものの、需給と事業リスクが重石となる。売出中心で売出比率が高く、VC等が約22%を保有し、ロックアップも90日・1.5倍解除条項付きで、上場後の売り圧力が意識されやすい。収益は2026年6月期予想でようやく黒字化する途上段階にある。バリュエーションは予想PER14.4倍・想定時価総額47.7億円で、黒字化初年度の利益に対しては妥当な水準と見る。想定価格230円を基準に、初値は想定価格前後を中心的なレンジと置く。(一方で 公募割れリスク指標が高い(60以上) の観点からは保守的に見られる可能性も高く、割れリスク:65.3%・評価の確信度:100% 程度と置く。)
03

申込スケジュール

上場日 2026-08-04(火)
上場承認
2
07/17
BB開始
3
07/24
BB終了
4
07/27
公開価格決定
5
07/31
購入申込期間
6
08/04
上場日
承認済 · 上場まで 22 日BB締切に間に合うよう、口座開設は早めに
04

業績・財務ハイライト

損益(PL)・財政状態(BS)・キャッシュフロー(CF)・事業KPIの4区分
PL
損益(6期推移)
売上の伸び・黒字化・利益率の質
売上CAGR(過去5期)
+19.1%
直近YoY +18.0%
営業利益の状況
2026-06 黒字化
直近 3.5億 / 6.9%
営業利益率の改善
6.9%
改善継続中
単体
5,016
3,344
1,672
0
2,093
2021-06
2,425
2022-06
2,580
2023-06
3,360
2024-06
4,251
2025-06
5,016
2026-06
単位: 百万円 · 濃緑=会社予想 · 単体
決算期2021-062022-062023-062024-062025-062026-06
売上高(百万円)2,0932,4252,5803,3604,2515,016
営業利益(百万円)-643-24345
純利益(百万円)-1,396-1,057-555-771-33331
BS
財政状態(5期推移)
総資産・純資産の推移と直近の財政状態
29億
20億
982
0
23億
13億
2021-06
12億
242
2022-06
29億
21億
2023-06
25億
13億
2024-06
24億
13億
2025-06
総資産
純資産
単位: 億円 · 単体
単体
資産
現預金 71%
その他流動資産 25%
4%
24.5
負債+純資産
流動負債 35%
12%
純資産 53%
24.5
現預金17.4
その他流動資産6.1
固定資産1.0
流動負債8.6
固定負債3.0
純資産12.9
自己資本比率
52.7%
健全水準
現預金
17.4
営業CF黒字で持続可能
有利子負債比率
20.8%
低水準
IPO調達後の現預金見込み
28.4
調達額の約7割が手取り想定
CF
キャッシュフロー(2期推移)
営業CFのプラス安定・FCFの推移
2024-06
-587
-113
-700
2025-06
-82
-39
-121
営業CF
投資CF
FCF
営業CF(直近)
-0.8
キャッシュ流出
投資CF(直近)
-0.4
成長投資中
財務CF(直近)
-0.3
返済・株主還元
FCF(直近)
-1.2
不足
05

公募価格・初値の推移

想定 → 仮条件 → 公開価格 → 初値(時価総額・PER付き)
1想定発行価格
¥230
— 承認時
時価総額 47.7
2仮条件
未定(価格決定前)
3公開価格
07/27 決定予定
4初値
上場日に確定
発行済株式数
20,738,108
公募株式数
1,105,300
売出株式数
4,815,100
OA(オーバーアロット)
888,000
想定吸収金額
15.7億円・想定価格ベース
実績PER
14.4
想定PBR
3.7
想定ROE
-2.6%
06

幹事団・配分シェア

主幹事の口座保有 = 当選確率最大化への近道
証券会社役割配分シェア引受株式数アクション
SMBC日興
証券
★ 当選確率MAXの主幹事
主幹事1,105,300株今すぐ口座開設
SBI
証券
副幹事口座開設
副幹事口座開設
松井証券
副幹事口座開設
丸三
丸三証券
副幹事口座開設
07

株主構成

経営陣・VC比率・売出元 / ロックアップ条件は右端列で確認
#株主名属性保有株数売出株数保有比率ロックアップ
1吉田 大成individual4,631,90021.49%180日
2KDDI株式会社company2,822,2021,834,40013.09%180日
3伊藤忠食品株式会社company2,351,83510.91%180日
4加藤産業株式会社company2,351,83510.91%180日
5WiL Fund II, L.P.vc1,536,150768,0007.13%90日 / 1.5倍解除
6DCM Ventures China Fund (DCM VIII), L.P.vc1,462,060731,0006.78%90日 / 1.5倍解除
7グロービス5号ファンド投資事業有限責任組合vc894,438446,9004.15%90日 / 1.5倍解除
8DBJキャピタル投資事業有限責任組合vc579,0612.69%90日 / 1.5倍解除
9菅原 千遥individual382,1001.77%180日
10Globis Fund Ⅴ, L.P.vc381,234190,9001.77%90日 / 1.5倍解除
株主タイプ別の構成
4
属性
経営陣・親族33.9%
VC/CVC26.7%
従業員持株会0%
その他39.3%
売出元の確認ポイント
VC比率は確認中です。判明次第、ロックアップ解除タイミング(90日 or 1.5倍)と合わせて評価します。
08

資金使途(IPOで調達する資金の使い道)

調達資金の使途(公募 + 売出)
合計 億円
採用活動費及び人件費 (77.6%)
広告宣伝費 (22.4%)
09

ピア比較

同業上場企業との比較指標(PER / PBR / ROE)
コード企業名業種時価総額PERPBRROE初値倍率30日リターン
607A株式会社エブリーサービス47.7億14.43.7-2.6%
業種平均(サービス業・グロース)JPX 189社21.82.2
10

過去類似IPO

同規模(吸収金額帯)・同市場の過去IPO実績
25/12 上場
リブ・コンサルティング
480A · 吸収 18.9億
初値倍率1.40x
1年後
25/12 上場
スタートライン
477A · 吸収 8.05億
初値倍率1.95x
1年後
25/12 上場
AlbaLink
5537 · 吸収 25.7億
初値倍率1.42x
1年後
25/12 上場
フィットクルー
469A · 吸収 8.45億
初値倍率1.36x
1年後
11

セクター別の最近のIPOパフォーマンス

サービス セクターの直近トレンド
セクター
サービス
過去12ヶ月 11
平均初値倍率
1.24x
平均1年後リターン
直近30日リターン
12

会社プロフィール

代表者・所在地・規模など EDINET 由来の基本情報
代表者代表取締役社長 吉田 大成
本社所在地東京都港区六本木三丁目2番1号
従業員数174名
設立2015年9月
決算月6月期
PDF
有価証券届出書(目論見書)
正確な最新情報は目論見書・EDINET等の公式開示をご確認ください
主幹事 = 当選確率MAX
SMBC日興
証券
SMBC日興証券
主幹事
SMBC日興証券で口座開設
お申し込み可能な証券会社
5
SMBC日興
証券
SMBC日興証券主幹事
配分シェア —
口座開設
SBI
証券
SBI証券
配分シェア —
口座開設
monex
証券
マネックス証券
配分シェア —
口座開設
松井証券
松井証券
配分シェア —
口座開設
丸三
丸三証券
配分シェア —
口座開設
関連情報・出典
有価証券届出書・目論見書(EDINET)開く
新規上場会社情報(Ⅰの部・成長可能性/JPX)開く
新規承認承認済 · 上場まで 22 日
IPOスケジュール202608株式会社エブリー
評価D
グロース小型

株式会社エブリー

607A · サービス
「デリッシュキッチン」を核とする食のデータメディア
IPO基本条件
スケジュールブックビル前
07/17
BB開始
07/24
BB締切
07/27
価格決定
07/31
購入申込
08/04
上場
仮条件
未定
想定価格 ¥230
想定時価総額 / 吸収金額
47.7億円 / 15.7億円
規模感:小型
発行株数 / 公開株数
20,738,108株 / 6,808,400株
オファリングレシオ 32.8%
予想PER / PBR
14.4倍 / 3.7倍
想定時価総額ベース
主幹事 = 当選確率MAX
SMBC日興
証券
SMBC日興証券
主幹事
SMBC日興証券で口座開設
01

事業概要

サービス · 「デリッシュキッチン」を核とする食のデータメディア
1. 事業内容

2015年設立。「明るい変化の積み重なる暮らしを、誰にでも。」をパーパスに、レシピ動画メディア「デリッシュキッチン」を中心とする複数の動画メディアを運営する。累計5.7万本超のレシピ動画で月間3,100万超のユーザー基盤を持つ。広告主向けのMarketing Solutionと、月額課金やECのConsumerを両輪に、店頭デジタルサイネージ「ストアDX」など小売店舗のリテールメディアへも展開する。

2. 事業の特徴・強み

国内最大級のレシピ動画基盤 「デリッシュキッチン」は月間3,100万超のユーザーとSNS1,300万超のフォロワーを擁する国内最大級のレシピ動画メディアで、強固なユーザー基盤が中核アセットとなる。 オンオフ横断の食データ 動画メディアのオンラインデータと、全国1.1万台超のサイネージや小売連携で得るオフライン購買データを統合し、実店舗の販促効果まで可視化できる点が強みとなる。 購買に近いリテールメディア 店頭サイネージのストアビジョン広告は「購買に最も近い広告」として販促力が強く、拡大が続くリテールメディア市場で収益源を広げている。

3. 業績推移と成長要因

売上高は20.93億円から42.51億円へと伸長し、直近は増収基調が続く。長らく営業赤字だったが、2025年6月期の営業損益は-0.24億円まで縮小した。会社計画では2026年6月期に売上高50.16億円・営業利益3.45億円と黒字転換を見込む。広告主向けMarketing Solutionの顧客単価向上とリテールメディアの拡大が成長を牽引する。

4. リスクと投資家視点の注視ポイント

最大のリスクは需給面にある。今回の公開は売出が中心で、会社の手取りとなる公募は吸収金額15.7億円の一部にとどまる。KDDIやVCなど複数の既存株主が売出に応じており、上場時の株式供給は厚い。VC等は発行済株式の約2割強を保有し、そのロックアップは90日かつ株価1.5倍での解除条項が付くため、上場後に追加の売り圧力が顕在化しやすい。加えて主力メディアへの収益依存や広告市況・季節性も業績の変動要因となる。

※ 本要約はAIによる届出書の要約です。編集部レビュー済
02

らぼ評価(5軸の根拠)

需給/地合い/成長・テーマ/割安性/リスク + 編集部総括
らぼ総合評価
D
らぼ初値予測
¥207〜253-10.0%〜+10.0%
100株あたり利益 -2,300〜+2,300円
割れリスクの高さが重石、初値は想定価格前後を見込む
※ 初値予測・らぼ評価(バンド/グレード・割れリスク・確信度)はいずれも編集部・AIによる独自分析です。統計モデル等による参考情報であり、投資助言・投資結果の保証ではありません。
編集部コメント
総合評価はDバンド。成長性(12/20)やデータ基盤の独自性は評価できるものの、需給と事業リスクが重石となる。売出中心で売出比率が高く、VC等が約22%を保有し、ロックアップも90日・1.5倍解除条項付きで、上場後の売り圧力が意識されやすい。収益は2026年6月期予想でようやく黒字化する途上段階にある。バリュエーションは予想PER14.4倍・想定時価総額47.7億円で、黒字化初年度の利益に対しては妥当な水準と見る。想定価格230円を基準に、初値は想定価格前後を中心的なレンジと置く。(一方で 公募割れリスク指標が高い(60以上) の観点からは保守的に見られる可能性も高く、割れリスク:65.3%・評価の確信度:100% 程度と置く。)
03

申込スケジュール

上場 08-04(火)
上場承認
2
BB開始
07/17
3
BB終了
07/24
4
公開価格決定
07/27
5
購入申込期間
07/31
6
上場日
08/04
承認済 · 上場まで 22 日
04

業績・財務ハイライト

PL / BS / CF / KPI
PL
損益(6期推移)
単位: 百万円
売上CAGR
(過去5期)
+19.1%
YoY +18.0%
営業利益の状況
2026-06黒字化
直近 3.5 / 6.9%
営業利益率
(改善)
6.9%
改善継続中
5,016
3,344
1,672
0
2,093
2021-06
2,425
2022-06
2,580
2023-06
3,360
2024-06
4,251
2025-06
5,016
2026-06
BS
財政状態
単体
総資産
24.5億
純資産
12.9億
自己資本比率
52.7%
現預金
17.4億
総資産・純資産(5期推移)
単位: 億円
29億
20億
982
0
23億
13億
2021-06
12億
242
2022-06
29億
21億
2023-06
25億
13億
2024-06
24億
13億
2025-06
総資産
純資産
資産 vs 負債・純資産
純資産 53%
負債 47%
CF
キャッシュフロー
単位: 百万円
2024-06
営業
-587
投資
-113
FCF
-700
2025-06
営業
-82
投資
-39
FCF
-121
05

公募価格・初値の推移

想定 → 仮条件 → 公開価格 → 初値
1
想定発行価格
¥230
— 承認時時価総額 47.7
2
仮条件
未定(価格決定前)
3
公開価格
07/27 決定予定
4
初値
上場日に確定
株式数 / 吸収金額
発行済株式数
20,738,108
公募株式数
1,105,300
売出株式数
4,815,100
OA
888,000
実績PER
14.4
想定PBR
3.7
想定ROE
-2.6%
06

幹事団・配分シェア

主幹事の口座保有 = 当選確率最大化
SMBC日興
証券
1,105,300ロット
口座開設
SBI
証券
SBI証券副幹事
口座開設
monex
証券
口座開設
松井証券
松井証券副幹事
口座開設
丸三
丸三証券副幹事
口座開設
07

株主構成

経営陣・VC比率・売出元 / ロックアップは右側で確認
株主タイプ別の構成
4
属性
経営陣・親族33.9%
VC/CVC26.7%
従業員持株会0%
その他39.3%
大株主TOP10売出 = 上場で売る株
1
吉田 大成
individual180日
21.49%
2
KDDI株式会社
company180日
13.09%
売出 1834k
3
伊藤忠食品株式会社
company180日
10.91%
4
加藤産業株式会社
company180日
10.91%
5
WiL Fund II, L.P.
vc90日 / 1.5倍解除
7.13%
売出 768k
6
DCM Ventures China Fund (DCM VIII), L.P.
vc90日 / 1.5倍解除
6.78%
売出 731k
7
グロービス5号ファンド投資事業有限責任組合
vc90日 / 1.5倍解除
4.15%
売出 447k
8
DBJキャピタル投資事業有限責任組合
vc90日 / 1.5倍解除
2.69%
9
菅原 千遥
individual180日
1.77%
10
Globis Fund Ⅴ, L.P.
vc90日 / 1.5倍解除
1.77%
売出 191k
08

資金使途

IPOで調達する資金の使い道
調達資金の使途
合計
採用活動費及び人件費 (77.6%)
広告宣伝費 (22.4%)
09

ピア比較

同業上場企業との比較指標
本銘柄
607A
株式会社エブリー
時価総額
47.7億
PER
14.4
PBR
3.7
ROE
-2.6%
業種平均(サービス業・グロース)
JPX 189社
時価総額
PER
21.8
初値倍率
30日
10

過去類似IPO

同規模(吸収金額帯)・同市場の過去IPO実績
25/12 上場
リブ・コンサルティング
480A · 18.9億
初値倍率1.40x
1年後
25/12 上場
スタートライン
477A · 8.05億
初値倍率1.95x
1年後
25/12 上場
AlbaLink
5537 · 25.7億
初値倍率1.42x
1年後
25/12 上場
フィットクルー
469A · 8.45億
初値倍率1.36x
1年後
11

セクター別IPOパフォーマンス

セクター
サービス
過去12ヶ月 11
平均初値倍率
1.24x
平均1年後リターン
直近30日リターン
12

会社プロフィール

代表者・所在地・規模
代表者代表取締役社長 吉田 大成
本社所在地東京都港区六本木三丁目2番1号
従業員数174名
設立2015年9月
決算月6月期
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